إدارة الأرباح وتأثيرها على جودة المعلومات المحاسبية

تُعرّف إدارة الأرباح (بالإنجليزية: Earnings management) بأنها توجه المديرين لإظهار قيم غير حقيقية في بيانات التقارير المالية، مما يؤدي إلى تقديم تصور مضلل حول الأداء المالي الفعلي للمؤسسة. يهدف هذا السلوك في الغالب إلى إرباك المساهمين والمستثمرين حول الوضع المالي الفعلي للشركة.

هذه الممارسة قد تؤدي إلى تراجع مصداقية المؤسسة وبالتالي إضعاف أرباحها. على سبيل المثال، إذا كانت الأرباح الكلية للمؤسسة صفرًا، بينما تظهر التقارير ربحًا غير واقعي، فقد ينتهي الأمر بانهيار المؤسسة وبالتالي نشوب أزمة مالية. لذلك، فإن إدارة الأرباح تلعب دورًا حيويًا في التأثير على جودة المعلومات المحاسبية، مما يؤدي إلى حدوث مشاكل في الجوانب التالية:

موثوقية البيانات المالية

تعتبر التقارير المالية من العناصر الأساسية في أي مؤسسة، وأي خرق أو خلل فيها يمكن أن يسبب خسائر جسيمة لأسباب متعددة، مثل:

• تقييم قدرة الشركة على التوسع والنمو في السوق.
• فهم قيمة الأرباح المحققة.
• تحديد الأصول والخصوم والديون والحقوق المالية المستحقة على الشركة.
• جذب الطامحين من المستثمرين نحو الأنشطة التجارية للمؤسسة.
• توضيح الإيرادات التي تحققها الشركة.
• استعراض التدفقات النقدية المتاحة للمؤسسة.
• توضيح الميزانية العمومية للشركة لفترة معينة.

القيمة السوقية للأسهم وعوائدها

تعتبر القيمة السوقية للأسهم جزءًا أساسيًا من أداء المؤسسة، وأي اضطراب فيها يمكن أن يؤدي إلى خسائر كبيرة، منها:

• تحديد حصة المساهمين في الشركة.
• توضيح حجم المبيعات من السلع والخدمات التي تنتجها المؤسسة.
• تحديد الأرباح الحالية والمستقبلية، كمؤشر لنمو المؤسسة.
• إبراز نمو الإيرادات والعوائد المحققة.
• دعم المؤسسة في توسيع نشاطاتها ومشاريعها.
• تحسين النسب المالية عن طريق إعادة استثمار الأرباح.
• زيادة القيمة السوقية للشركة.

تراجع الثقة لدى المستثمرين

تُعتبر ثقة المستثمرين في المؤسسة عنصرًا محوريًا، وأي خلل في هذه الثقة يمكن أن يُسفر عن تكبد المؤسسة خسائر متعددة، ومنها:

• انخفاض حصة المستثمرين في حالة ظهور أرباح متدنية.
• تراجع سمعة الشركة وحجمها الاقتصادي ونشاطاتها.
• تراجع إجمالي الأرباح، مما قد يؤدي إلى أزمة في الميزانية.
• ضعف اتخاذ القرارات الاستثمارية نتيجة فقدان المصداقية.
• انخفاض أسعار الفائدة بسبب قلة عدد المستثمرين.
• تراجع حجم التبادل التجاري ونشاط عمليات البيع والشراء.
• انخفاض التدفقات المالية القادمة من المستثمرين.

جودة المعايير المحاسبية

تظهر أهمية جودة المعايير المحاسبية بشكل كبير، وأي خطأ فيها قد يؤدي إلى خسائر فادحة، ومن تلك الأسباب:

• توفير معلومات دقيقة وصحيحة حول القوائم المالية للمُساهمين والمستثمرين.
• تحسين مستوى الأداء المالي وتداول الأوراق المالية في الأسواق المالية.
• إقامة معايير موحدة للتقارير المالية محليًا وعالميًا.
• جذب الاستثمارات الأجنبية وتسهيل اتخاذ القرارات الاستثمارية.
• زيادة مستوى التبادل التجاري الدولي وانتشار الشركات العالمية.
• تطوير الأسواق المالية وتسهيل انتقال رؤوس الأموال عبر الدول.
• توضيح كيفية توجيه وترشيد قرارات متخذي القرار داخل المؤسسة.